Wskaźniki kapitału
Moderatorzy: kulasinho, Moderatorzy lokalni
- JustDarro
- Moderator globalny
- Posty: 5717
- Rejestracja: poniedziałek 09 lut 2015, 17:20
- Lat na Forex: 9
- Lokalizacja: Dublin
- Liczba podziękowań: 54 razy
- Otrzymano podziękowania: 21 razy
- Kontakt:
Wskaźniki kapitału
W tym wątku wyjaśniamy sobie do czego służą określone wskaźniki kapitału takie jak Drawdown, CAGR, Sharp itd. Znajomość tych wskaźników pozwala ocenić konkretna strategię oraz jej potencjał na podstawie danych historycznych.
Pozdrawiam
___________________________________________________________________________
Atlantian: https://www.fxblue.com/users/atlantian
Virtuo: https://www.fxblue.com/users/virtuomultitrading
North East Way: https://www.fxblue.com/users/north_east_way
- JustDarro
- Moderator globalny
- Posty: 5717
- Rejestracja: poniedziałek 09 lut 2015, 17:20
- Lat na Forex: 9
- Lokalizacja: Dublin
- Liczba podziękowań: 54 razy
- Otrzymano podziękowania: 21 razy
- Kontakt:
Re: Wskaźniki kapitału
CAGR
Przeglądając wiele strategii, większość z nas widzi bardzo ograniczone dana, takie jak np. wynik brutto, wynik netto etc. Sam wynik, choć pożądany nie jest jednak dobrym wskaźnikiem strategii. Dotyczy to zwłaszcza systemów wygenerowanych na przestrzeni kilkunastu lat. W tym przypadku wskaźnik CAGR pokazuje średnią wartość przyrostu kapitału na przestrzeni roku. Tak wyjaśnia ten wskaźnik Econopedia.pl
...Istotę średniej rocznej stopy wzrostu można wyjaśnić na nieskomplikowanym przykładzie. W dużym uproszczeniu, można stwierdzić, że za pomocą CAGR, każdą inwestycje można przyrównać do lokaty bankowej, która wypłaca odsetki raz na rok. Mianowicie, do określenia wysokości średniej rocznej stopy wzrostu niezbędna jest informacja o wielkości kapitału początkowego, o jego wartości końcowej, a także o czasie trwania inwestycji. Na przykład, wartość pewnego pakietu udziałów w spółce z.o.o., posiadanego przez inwestora XYZ, pięć lat temu wynosiła 200000 zł. Po upływie tego okresu udziały zostały odsprzedane za 400000 zł. Jakie zatem musiałoby być oprocentowanie lokaty, na którą wpłacono 200000 zł, aby po 5 latach podwoić wartość wkładu? Odpowiedź to 14,87%, jest to CAGR....
....Formalna definicja średniej rocznej stopy wzrostu powinna obejmować niezbędne elementy teorii wartości pieniądza w czasie. Moim zdaniem, powinno się zatem stwierdzić, że CAGR to stopa, przy której wartość pewnego kapitału początkowego zwiększyłaby się do znanej, przyszłej wartości tego kapitału, na przestrzeni danego okresu, przy rocznej kapitalizacji odsetek.....
A zatem wskaźnik CAGR pokazuje skumulowaną stopę zwrotu (przyrostu kapitału) na przestrzeni wielu lat. Przy wyliczaniu wartości wzrostu z pomocą modelu CAGR zakłada się, że średnie roczne wzrosty w badanym okresie dodawane są do wartości bazowej następnego roku i tym sposobem otrzymujemy średnią roczną stopę zwrotu strategi np. na poziomie 4,38%.....CAGR jest bardzo często wykorzystywana w ramach budżetowania kapitałowego. Oznacza to, iż miara ta znajduje zastosowanie w analizie opłacalności inwestycji. W niektórych przypadkach, może również posłużyć do wyznaczenia wysokości wymaganej stopy zwrotu. CAGR nie jest stosowany w księgowości, jest to miara, którą zainteresowani są analitycy i inwestorzy, ponieważ można ją wykorzystać w procesach decyzyjnych związanych z realizacją różnych przedsięwzięć inwestycyjnych.....
Inne ciekawe wytłumaczenie znajdziemy pod tym linkiem: https://www.fxmag.pl/artykul/cagr-czyli ... woje-zyski
Jeśli jest ktoś kto potrafi to prosto wyjaśnić to zapraszam do udziału w wątku.
Pozdrawiam
___________________________________________________________________________
Atlantian: https://www.fxblue.com/users/atlantian
Virtuo: https://www.fxblue.com/users/virtuomultitrading
North East Way: https://www.fxblue.com/users/north_east_way
- JustDarro
- Moderator globalny
- Posty: 5717
- Rejestracja: poniedziałek 09 lut 2015, 17:20
- Lat na Forex: 9
- Lokalizacja: Dublin
- Liczba podziękowań: 54 razy
- Otrzymano podziękowania: 21 razy
- Kontakt:
Re: Wskaźniki kapitału
Najzabawniejsze, że nie wiadomo czy wskaźnik ten jest poprawnie wyliczony w SQX. Na nasze nieszczęście program pokazuje dwie rozmaite wartości dla tej samej strategii. Obliczania tego wskaźnika pokrywają się jednak na reteście.
Pozdrawiam
___________________________________________________________________________
Atlantian: https://www.fxblue.com/users/atlantian
Virtuo: https://www.fxblue.com/users/virtuomultitrading
North East Way: https://www.fxblue.com/users/north_east_way